赫斯塔特銀行、富蘭克林國民銀行與委員會的成立
促成該委員會成立的直接導火索，是1974年的一系列銀行倒閉事件，這些事件暴露了對國際活躍銀行監管的漏洞。1974年6月26日，德國聯邦銀行監管局吊銷了科隆Bankhaus I.D. Herstatt的執照。這是一家中型私人銀行，此前在外匯方面積累了大量虧損頭寸。關閉發生在德國營業日結束之時，當時Herstatt的交易對手已在法蘭克福向該行支付了德國馬克，卻尚未在紐約收到應得的美元。這些款項始終未能支付。1
交易對手由此遭受的損失，為一類風險命名，金融界至今仍稱之為“赫斯塔特風險”，即外匯交易的兩端在不同時區結算時所產生的結算風險。這次倒閉導致紐約支付系統陷入混亂，銀行間市場一度失去信心。它表明，一國監管機構關閉一家銀行，其後果可能遠遠超出其自身的司法管轄範圍。2數十年後，2002年以款券對付（PvP）方式結算外匯交易的CLS銀行的創立，可以追溯到那個六月下午的教訓。
僅僅幾個月後，即1974年10月，當時美國最大的銀行之一——紐約富蘭克林國民銀行被宣告破產。其倒閉部分源於投機性外匯交易，並與控制該行的意大利金融家Michele Sindona有關。在其倒閉之前，美聯儲曾向富蘭克林國民銀行提供大額貸款予以支持。這一事件表明，大西洋兩岸的銀行已相互關聯到何種程度。3同年，倫敦的以色列-英國銀行倒閉，又提供了一個跨境崩潰的例子：在這一事件中，究竟哪個當局應對集團的哪一部分負責並不明確。
十國集團（G10）的中央銀行行長們於1974年底作出回應。他們在國際清算銀行（BIS）開會，決定設立一個由監管人員組成的常設委員會，最初名為“銀行規章與監管實踐委員會”。其首次會議於1975年2月舉行，由英格蘭銀行的George Blunden主持。4成員包括G10國家以及瑞士和盧森堡的中央銀行，以及在與中央銀行分設的情況下這些國家的監管當局。選擇巴塞爾是順理成章的，因為行長們已經每月在那裡開會，而該行也能夠提供秘書處。
在成立初期，委員會主要作為監管人員之間交流資訊的論壇。其成員來自截然不同的監管傳統。英格蘭銀行依靠非正式的道義勸說和行長的個人權威，而美國則通過多個聯邦和州機構監管銀行，德國則設有一個擁有法定權力的專門監管機構。統一資本規則的想法遠非創立者們所考慮的。他們希望堵住那些使國際活躍銀行得以逃避有效監管的漏洞，並確保銀行的任何海外機構都不會處於監管機構的管轄之外。5
註釋
- 關於Herstatt倒閉事件，參見Goodhart, The Basel Committee on Banking Supervision: A History of the Early Years 1974–1997 (Cambridge University Press, 2011)，第2章中的敘述；聯邦銀行監管局（Bundesaufsichtsamt für das Kreditwesen）於1974年6月26日關閉該行一事有充分的文獻記載。待核實。 ↩
- 以“赫斯塔特風險”指稱外匯結算風險的用法見於BIS出版物，例如Committee on Payment and Settlement Systems, Settlement Risk in Foreign Exchange Transactions（Allsopp報告，1996年3月）。待核實。 ↩
- 關於1974年10月8日被宣告破產的富蘭克林國民銀行，參見Goodhart (2011)，第2章，以及有關Sindona事件的文獻。日期待核實。 ↩
- G10中央銀行行長1975年2月關於設立該委員會的新聞公報；首次會議於1975年2月在George Blunden主持下舉行。參見Goodhart (2011)，第3章，以及BIS網站上的“History of the Basel Committee”。待核實。 ↩
- 關於各創始成員不同的監管文化，參見Goodhart (2011)，第1章和第3章，以及Kapstein, Governing the Global Economy: International Finance and the State (Harvard University Press, 1994)。待核實。 ↩
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