逃避資本、醜聞與保密的終結：D與E部分

盧加諾如何成為第三大中心

D編闡述了構成本書主題的崛起過程。第D.I章表明，1914年至1945年的數十年間，後來繁榮所需的各種要素已逐一聚集，儘管當時的業務規模仍然很小。1914年崩潰之後，該州的銀行體系圍繞州立銀行、全國性銀行的分支機構以及與意大利銀行集團相關的機構得以重建。1934年11月8日的《瑞士銀行法》（BankA）在其第47條中將洩露客戶資訊規定為刑事犯罪，而恰在此時，法西斯意大利確立了外匯壟斷，並對資本外流施以刑罰。¹該章的核心觀察是：外國的禁令與瑞士的保密義務相結合，構成了後來意大利客戶業務的法律基礎。瑞士法律不執行外國的外匯法，也不在外匯和稅務事項上提供協助。第D.II章對其結果進行了量化。1945年，該州有十一家銀行，僱員約五百人；到1982年，銀行機構已達四十四家，僱員逾七千人。²意大利的經濟奇蹟催生了規模空前的私人儲蓄，而共產黨的強大勢力、日益加重的稅負、疲軟的里拉以及恐怖主義，則為這些儲蓄的外流提供了理由。被稱為spalloni（揹包客）的運鈔人、意大利證券經紀人、補償交易和代理行帳戶，將這些資金帶入編號帳戶、保險箱、不記名證券，以及由盧加諾和基亞索的受託人管理的列支敦士登或巴拿馬公司。提契諾銀行家協會將該中心的國際化崛起追溯至20世紀60年代和70年代，並至今仍將盧加諾稱為繼蘇黎世和日內瓦之後的瑞士第三大金融中心。³1976年，意大利關上了這扇門：非法資本外流成為刑事犯罪，最高可處三年監禁。⁴

南部邊境的戰爭

第D.I章還展示了邊境最為暴露的時刻。第二次世界大戰期間，經瑞士的過境運輸增至原來的四倍，德國出口的煤炭佔過境運輸總量的88%，其中大部分經聖哥達並穿過基亞索運往德國的意大利盟友。⁵逃兵、游擊隊員、猶太家庭以及意大利共和國未來的領導人，穿越了索托切內里的山丘和湖泊。有些人被接納，有些人被遣返；由Jean-François Bergier主持的獨立專家委員會將這一做法作為其核心研究課題之一加以審查。1945年3月，盧加諾和阿斯科納成為被稱為“日出行動”的秘密談判的舉行地，這些談判使意大利境內的戰爭提前幾天結束。該章將這些經歷與現行法律聯繫起來：《瑞士銀行法》第47條、銀行行為守則中關於資本外逃的章節、關於休眠資產的規則，以及憲法對驅回的禁止。邊境的兩副面孔——人員的避難所與資金的通道——在這些年間已經並存。

註釋

1. 見第D.I章。1934年11月8日《聯邦銀行與儲蓄銀行法》（《瑞士銀行法》，BankA），SR 952.0，第47條；關於意大利的外匯壟斷以及對資本出口的刑事處罰，見第D.I章及其所引文獻。 ↩
2. Enrico Berbenni，“La mobilità territoriale della ricchezza finanziaria. La Lombardia e il confine italo-elvetico (1861–1980)”，Archivio Storico Lombardo（2025），第329頁，https://riviste.unimi.it/index.php/aslonline/article/download/30555/26132/95136（“11 banche con circa 500 occupati”；“Nel 1982 si contavano ben 44 istituti bancari con oltre 7000 impiegati”），轉引自第D.II章。 ↩
3. Associazione Bancaria Ticinese（提契諾銀行家協會），“Cenni storici”（見上文）（“Lo sviluppo e l’affermazione internazionale della piazza finanziaria di Lugano risale al Secondo dopoguerra e in particolare agli anni Sessanta e Settanta”；盧加諾“quotata come la terza piazza finanziaria svizzera, dopo Zurigo e Ginevra”）。 ↩
4. 1976年10月8日第689號法律，該法律經修改後轉化了1976年8月10日第543號法令，後者修訂了1976年4月30日第159號法律第1條，文本見https://www.edizionieuropee.it/law/html/2/zn15_07_00k.html（“reclusione fino a tre anni e con la multa fino a lire 5 milioni”），轉引自第D.II章。 ↩
5. Hans-Ulrich Schiedt，“Trafic de transit”，《瑞士歷史詞典》法語版（DHS），2014年1月7日版本，https://hls-dhs-dss.ch/fr/articles/014051/2014-01-07/（“Pendant la Deuxième Guerre mondiale, ce transit quadrupla; le charbon exporté par l’Allemagne représentait alors 88% du volume total du trafic de transit”），轉引自第D.I章。關於“日出行動”及難民政策，見第D.I章。 ↩

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