意大利紐帶
成立之初建立的義大利紐帶，隨著時間推移日益鞏固。米蘭大學一項關於1880年至1915年提契諾州工業與銀行業的研究計畫指出，義大利商業銀行（Banca Commerciale Italiana）對BSI的控制，是義大利資本進入該州的管道之一。1義大利商業銀行（Banca Commerciale Italiana）於1894年10月10日由一個由德國、奧地利及瑞士銀行組成的國際財團在米蘭創立，其中包括蘇黎世的Kreditanstalt，而該行亦是BSI的創辦者之一。其歷史檔案記載，該行於1910年收購了「意大利瑞士銀行」（Banca della Svizzera Italiana），並於1983年將其股份轉讓給欧文信托公司（Irving Trust Company），因此這家米蘭銀行在盧加諾的業務持續了七十多年。2這段關係意味著BSI能夠利用這家米蘭銀行的支付網絡和客戶群，而意大利銀行則在邊境擁有一家瑞士子公司。這種模式——一家由義大利銀行集團控制或施加影響力的盧加諾瑞士銀行——在1945年後成為盧加諾金融中心的標誌性結構之一，第D.II章和第E.I章對此有所闡述。
BSI 後來的歷史屬於第 D 部分和第 E 部分，但勾勒其輪廓可使圖景更為完整。1935 年，它成為第一家在蘇黎世開設分行的提契諾銀行。在1950年代和1960年代，該行躋身瑞士最重要的地區性銀行之列，於盧加諾、貝林佐納、基亞索、蘇黎世和聖莫里茨設有分行，並在拿騷、加拉加斯和香港設有辦事處。1993年，其資產負債表總額達72億瑞士法郎。31991年，該行被瑞士銀行公司（Swiss Bank Corporation）收購，1998年轉歸保險公司 Generali 旗下，2014年轉歸巴西集團 BTG Pactual 旗下，2016年轉歸 EFG International 旗下，後者於同年將其吸收合併。4在最終結局來臨之前，瑞士金融市場監管局（FINMA）認定該行在馬來西亞一馬發展公司（1MDB）事件中嚴重違反反洗錢義務，命令其繳交9,500萬瑞士法郎的違法所得，並以BSI須在十二個月內完全併入EFG並解散為批准該收購案的條件。5就這樣，這家為資助聖哥達經濟而設立的銀行，在存續143年後，以現代瑞士銀行業最受矚目的監管案件之一告終。第E.I章將探討BSI的終結。
BSI 為何能在1914年倖存
有三個特點使BSI有別於那些在1914年倒閉的銀行。其資本基礎更為廣泛，擁有來自巴塞爾、蘇黎世及義大利的外部股東。其公積金幾乎相當於股本的三分之一，而提契諾州立銀行（Banca Cantonale Ticinese）的公積金僅佔資本的百分之一。其領導層更為專業，且受該州黨派衝突的影響也較小。儘管如此，BSI 仍被捲入了這場危機。其董事曾參加1914年1月關於 Credito Ticinese 的緊急會議。1914年1月7日上午，也就是這家位於洛迦諾的銀行關門前三天，BSI 在洛迦諾的代理人還向一名客戶出售了提契諾信貸銀行的股份。聯邦法院後來裁定 BSI 須退還股款，該判決將在下文討論。6
註釋
- 米蘭大學（Università degli Studi di Milano），研究計畫「提契諾州（Ticino）的工業與銀行業（1880–1915）」，計畫編號 2007-ATE-0033，https://expertise.unimi.it/resource/project/2007-ATE-0033。 ↩
- Intesa Sanpaolo，歷史檔案館（同上）（「BCI 於 1983 年將其持股轉讓給 Irving Trust Co.」）；Intesa Sanpaolo，歷史檔案館，「Banca Commerciale Italiana (BCI)」，https://internationalhistory.intesasanpaolo.com/world-map/banks/detail/IT-ISP-MAPPAESTERA-0000286/banca-commerciale-italiana-bci（“1910 見證了對 Banca della Svizzera Italiana 的收購」）；「Banca Commerciale Italiana」，維基百科（義大利語），https://it.wikipedia.org/wiki/Banca_Commerciale_Italiana，僅在別無他源時用於成立日期和創辦財團。關於 Credito Svizzero 為 BSI 創辦者之一，參見 Pordenone（同上）。 ↩
- 波代諾內（同上）；Intesa Sanpaolo，歷史檔案館（同上）。 ↩
- 波代諾內（同上）。 ↩
- FINMA，「FINMA 對 BSI AG 採取行動」（新聞稿），2016年5月24日，https://www.finma.ch/en/news/2016/05/20160524-mm-bsi/（與1MDB相關的嚴重違反反洗錢規定及適當人選要求的行為；上繳9,500萬瑞士法郎違法所得；併入 EFG International，並於十二個月內解散 BSI）。參見第E.I章。 ↩
- 聯邦法院，1917年9月13日判決，Rezzonico 訴 Banca della Svizzera Italiana，BGE 43 II 487，https://www.servat.unibe.ch/dfr/c2043487.html。 ↩
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