生態系統：銀行、檢驗機構、航運商、保險商與顧問

貿易融資銀行

沒有為其貨物提供融資的銀行，貿易公司就無法存在。典型的盧加諾貿易商採用交易型融資：銀行為採購開立跟單信用證，在貨物運輸或倉儲期間以貨物和應收賬款作擔保為其融資，並從銷售所得中獲得償還。較大的貿易商還使用循環借款基礎額度（即根據存貨和應收賬款的價值計算信貸額度），以及面向生產商的出口前融資。G.I章介紹這些工具。此處只需說明哪些銀行為盧加諾集群提供服務。該協會執行委員會的成員包括UBS Switzerland、Banque Cantonale Vaudoise、Zürcher Kantonalbank和BancaStato的代表。其2026年會議的贊助方包括Banca Zarattini、Axion SWISS Bank和Cornèr Banca。¹大型貿易融資部門集中在日內瓦。全國統計數據顯示，作為支持活動從事大宗商品貿易融資的人員共954人，其中絕大多數在日內瓦，而在提契諾州只有12人。²這種地理分佈具有實際影響。盧加諾的鋼鐵貿易商通常與日內瓦或蘇黎世的團隊商談其信貸額度，而日常帳戶管理則可能仍由盧加諾的分行負責。提契諾州的小型銀行為較小的交易提供融資，並提供帳戶、外匯和保函服務，但大型交易型融資額度需要大銀行和少數州立銀行的資產負債表及專業化風險管理能力。在2020年的欺詐和破產案件以及2022年的制裁之後，數家銀行退出了大宗商品融資，使小型貿易商可獲得的貸款方數量減少。³2022年2月，該協會秘書長表示，銀行已不願再為與俄羅斯和烏克蘭的交易提供融資，而且在此前十八個月中，價格上漲引發的追加保證金要求已使該行業承受壓力。⁴因此，獲得貿易融資是盧加諾集群增長的主要制約因素。貿易融資專家進入該協會委員會，反映了這一關係的重要性。

檢驗、測試和認證

檢驗公司在裝貨和卸貨時核證貨物的數量和質素，對貨物進行取樣和分析，監管倉庫，並出具銀行和買方所要求的證書。其中最著名的SGS總部位於日內瓦，其歷史可追溯至十九世紀的穀物檢驗。⁵全國統計數據顯示，2022年從事檢驗和認證這一大宗商品貿易支持活動的人員共78人。⁶盧加諾的貿易商使用裝貨港和卸貨港的國際檢驗網絡，檢驗本身即在那裡進行。貿易商在盧加諾所需要的，是合同和單證方面的專業知識，用以擬定檢驗條款、解讀證書，並在買方因質素問題拒收貨物時處理爭議。在鋼鐵貿易中，生產商根據歐洲標準EN 10204出具的鋼廠檢驗證書，對於大宗貨物還須輔以獨立檢驗，而質素爭議常常提交仲裁解決。⁷

註釋

1. LCTA，“Comitato esecutivo”和“GCC”（見上文）。 ↩
2. BFS，Statistik der Rohstoffhändler (NMP)（見上文），2022年集群（融資領域全國954人；提契諾州12人）。 ↩
3. 2020年的欺詐和破產案件，其中包括新加坡的Hin Leong Trading和Agritrade以及GP Global；參見G.I章。 ↩
4. Tio.ch，2022年2月25日（見上文）。 ↩
5. SGS SA，公司歷史（1878年在魯昂作為穀物貿易檢驗公司成立；自1915年起總部設在日內瓦）。 ↩
6. BFS，Statistik der Rohstoffhändler (NMP)（見上文），2022年集群。 ↩
7. 歐洲標準EN 10204:2004，Metallic products – Types of inspection documents。 ↩

僅供一般參考。本文不構成法律或稅務意見，不能替代針對個案的諮詢，亦不建立律師與客戶之間的委託關係。本文反映截至 十月 2026 的法律狀況。