2020年的欺詐案與銀行的撤退
崩盤之年
2020年是大宗商品貿易融資現代史上最糟糕的一年。2020年3月和4月，新冠疫情導致需求停滯，油價暴跌，揭露了數家亞洲和中東貿易公司多年來隱瞞的虧損與詐欺行為。銀行發現，它們所融資的貨物根本不存在，應收帳款被重複出售，同一套提單更被提交給多家貸款機構。彭博社於2020年9月報導指出，Hin Leong、Hontop Energy 和 Agritrade International 的醜聞，使全球貸款人面臨逾90億美元的潛在損失。1主要案件均未涉及盧加諾的貿易商。但這些案件仍改變了盧加諾每家貿易商獲得融資的條件，因為在新加坡和杜拜蒙受損失的銀行，正是那些從日內瓦為瑞士市場提供服務的銀行。
Hin Leong Trading
Hin Leong Trading 由林恩強（Lim Oon Kuin，人稱 OK Lim）創立，曾是亞洲最大的燃料油供應商之一。該公司於2020年4月倒閉時，人們發現其多年來隱瞞了約8億美元的虧損。2據媒體報導，該公司欠下23家銀行約35億美元。3新加坡檢方對林恩強提出了100多項指控。2024年5月，他被裁定三項罪名成立，即教唆欺詐滙豐銀行及教唆偽造文件，涉及交易金額約1.12億美元。2024年11月，法院判處其17年半監禁。他提出上訴，當時的報導顯示，在上訴裁決出爐前，他不會開始服刑。4在民事訴訟中，他與兩名子女於2024年9月同意作出有利於清算人及匯豐銀行的約35億美元判決，但不承認責任。他們於2024年12月被宣告破產。5截至2025年初，他針對刑事定罪提出的上訴仍未審結。
Hin Leong 案是一堂關於跟單信用證本身的教訓。銀行在它們視為幾乎無風險的信用證項下，為採購提供了融資。Public Eye 指出，滙豐、ABN AMRO 和法國興業銀行透過一種本應幾乎不帶風險的工具，損失了數億美元。6這些信用狀是以單據為依據兌付的，其中包括以保證書代替正本提單，而所涉貨物要麼已被多次轉售，要麼根本不曾以所述數量存在。銀行處理的是單據，而這些單據卻是偽造的。
註釋
- BNN Bloomberg，《BNP 因詐欺案解散瑞士大宗商品貿易融資團隊》，2020年9月23日，https://www.bnnbloomberg.ca/bnp-shuts-swiss-commodity-trade-finance-team-1.1498094。 ↩
- Public Eye，《貿易融資揭秘》（見上文），第11頁。 ↩
- Dupont，《Geneva Solutions》，2020年8月27日（見上文）（23家銀行，損失估計為35億美元）。 ↩
- 《今日自由馬來西亞》（Free Malaysia Today），“新加坡石油大亨林國強（OK Lim）被判處17.5年監禁”，2024年11月18日，https://fmtv5.freemalaysiatoday.com/category/highlight/2024/11/18/singapore-oil-tycoon-ok-lim-sentenced-to-17-5-years-in-prison；Maritime 《Executive》雜誌，“興隆銀行（Hin Leong）詐騙醜聞隨著破產申請告一段落”，https://maritime-executive.com/index.php/article/hin-leong-fraud-scandal-winds-to-a-close-with-bankruptcy-filing（2024年5月就130項指控中的三項定罪；由 由杜漢利（Toh Han Li）法官量刑；上訴尚未裁決）。 ↩
- 《Maritime Executive》（見上文）；《Free Malaysia Today》，2024年11月18日（見上文）（同意向清算人及滙豐銀行支付36億美元）。 ↩
- Public Eye，《貿易融資揭秘》（見上文），第11頁。 ↩
僅供一般參考。本文不構成法律或稅務意見，不能替代針對個案的諮詢，亦不建立律師與客戶之間的委託關係。本文反映截至 十月 2026 的法律狀況。